Antes de sacar efectivo — mire lo que está destruyendo.

Un refinanciamiento con retiro de efectivo reemplaza su hipoteca actual con una más grande y le entrega la diferencia en efectivo. Usted no está pidiendo prestado dinero «extra» por un lado — está volviendo a escribir toda su hipoteca a la tasa de hoy, y esa es la parte que la mayoría de la gente se pierde.

Casi con certeza no. Si su primera hipoteca está al 3%, un refinanciamiento con retiro de efectivo re-cotiza TODO su saldo a la tasa de hoy para entregarle una rebanadita de efectivo. En un saldo de $600,000, pasar de 3.25% a 7% cuesta como $1,970 al mes — para siempre — para acceder a $80,000. Una línea de crédito deja su tasa baja intacta y costaría una fracción de eso.

La mayoría de los programas convencionales con retiro de efectivo lo topan como en 80% de relación préstamo-valor, lo que significa que debe dejar 20% de capital en la casa. El VA permite más en algunos casos. La FHA tiene sus propios límites. Pero el tope no es la pregunta — la pregunta es para qué es el dinero.

Solo si su tasa actual está igual o por encima de las tasas actuales del mercado. Si usted tiene una primera hipoteca por debajo del mercado, una línea de crédito casi siempre es dramáticamente más barata porque deja esa tasa intacta. La tasa anunciada de la línea de crédito se ve más alta, y sigue siendo la respuesta más barata. Corra las dos.

Legalmente, para casi cualquier cosa. Financieramente, la pregunta es si el propósito sobrevive a ser pagado a lo largo de treinta años. $50,000 de cocina al 7% durante 30 años cuesta como $120,000. La consolidación de deudas y las mejoras que agregan valor pueden ser sensatas. Unas vacaciones no.

Hay una consulta dura y una cuenta nueva, más grande. El riesgo mayor es de conducta: la gente que consolida deuda de tarjetas dentro de su hipoteca y luego vuelve a llenar las tarjetas termina con las dos deudas, garantizadas contra su casa. Esa es la forma más común en que esto sale mal.

Sí, normalmente. Los prestamistas cotizan más alto los refinanciamientos con retiro de efectivo porque el perfil de riesgo es distinto — usted está extrayendo capital en lugar de simplemente mejorar sus términos. Espere un sobreprecio sobre un refinanciamiento comparable de tasa y plazo.

Normalmente de 2% a 5% del total del préstamo nuevo — no del efectivo que usted recibe. En un préstamo nuevo de $680,000 eso es dinero de verdad, y muchas veces se mete dentro del saldo, lo que significa que usted lo financia y paga intereses sobre él durante toda la vida del préstamo.

El interés puede ser deducible cuando los fondos se usan para comprar, construir, o mejorar sustancialmente la casa que garantiza el préstamo — y generalmente no cuando se usan para otros fines. Las reglas son específicas y cambian. No somos asesores fiscales; hable con un contador antes de confiar en esto.

Cuando su tasa actual ya está igual o por encima del mercado, cuando el dinero va a un lugar que de verdad gana o ahorra más de lo que cuesta, y cuando usted ya corrió la alternativa — una línea de crédito — lado a lado y perdió. Si esas tres cosas son ciertas, es una herramienta poderosa. Si no lo son, es una cara.